Op werkdagen voor 23:00 besteld, morgen in huis Gratis verzending vanaf €20
010-4091959
Enrico Marcantoni Meer over Enrico Marcantoni

Collateralized Debt Obligations

A Moment Matching Pricing Technique based on Copula Functions
Specificaties
Paperback, 95 blz. | Engels
Springer Fachmedien Wiesbaden | 2014e druk, 2014
ISBN13: 9783658048457
Rubricering
Juridisch :
Springer Fachmedien Wiesbaden 2014e druk, 2014 9783658048457
Onderdeel van serie BestMasters
60,99
In winkelwagen
Verwachte levertijd ongeveer 9 werkdagen

Samenvatting

The author focuses on a method to price Collateralized Debt Obligations (CDO) tranches. The original method is developed by Castagna, Mercurio and Mosconi in 2012. The Thesis provides an extension of the original work by generalizing the Gaussian dependence in terms of Copula functions. In particular the model is rewritten for the specific case of the Clayton copula. The method is applied to price the tranches of a CDX. By comparing the tranches prices, it is possible to notice that the Clayton approach leads to smaller equity and mezzanine tranches. The senior and super senior tranches levels are higher when the dependence is modeled by a Clayton copula.

Specificaties

ISBN13:9783658048457
Taal:Engels
Bindwijze:paperback
Aantal pagina's:95
Uitgever:Springer Fachmedien Wiesbaden
Druk:2014
Hoofdrubriek:Financieel management, Algemeen management, Organisatiekunde
Serie:BestMasters

Inhoudsopgave

CDO: General Characteristics.- Credit Risk Modeling.- Copula Functions and Dependency Concepts.- Moment Matching Approximation.- Extensions to the Model.- Implementation.

Anderen die dit kochten, kochten ook

Net verschenen

Rubrieken

Uw cookie-instellingen
Deze website maakt gebruik van verschillende soorten cookies. Sommige cookies worden geplaatst door diensten van derden die op onze pagina's worden weergegeven. Om deze externe content te kunnen tonen is nodig dat u toestemming geeft voor het zetten van persoonlijke en marketingcookies. U kunt uw toestemming op elk moment wijzigen of intrekken. In onze cookieverklaring vindt u meer informatie.

    Personen

      Trefwoorden

        Collateralized Debt Obligations

        Recensiebeleid
        Noordhoff terugkoopgarantie

        Noordhoff koopt jouw boek terug, zonder zorgen!

        Heb je jouw boeken niet meer nodig?

        Als je jouw studieboeken gekocht hebt bij hanzestudybook.nl, kun je geselecteerde titels moeiteloos terugverkopen aan Noordhoff. Geen vragen, geen gedoe en lekker duurzaam.

        Volledige informatie op Noordhoff.nl

        AI-book

        Wat is een AI-book?

        Een AI-book is niet een boek dat geschreven is door AI maar een boek dat verrijkt is met AI. Het maakt de inhoud van een boek interactief via WhatsApp, zodat je ermee kunt chatten. Zie het als een razend slimme assistent die het boek perfect begrijpt en er alles uit onthouden heeft. Jij kunt deze assistent alles vragen. Vraag bijvoorbeeld hoe je iets kunt toepassen op jouw persoonlijke situatie, om een korte samenvatting, of wat de belangrijkste inzichten zijn. AI-books zijn alleen te gebruiken via WhatsApp, je hoeft er geen aparte app voor te installeren.
        Meer informatie over AI-books

        ?

        Geef uw beoordeling

        Collateralized Debt Obligations

        Verwijder uw beoordeling